کگل | عمومی
دسته: بورس
1403/07/27
بِسْمِ اللّهِ الرَّحْمَنِ الرَّحيمِ
نماد "کگل" مربوط به شرکت معدنی و صنعتی گل گهر است. این شرکت در زمینه استخراج سنگ آهن و تولید و فروش کنسانتره و گندله فعالیت می‌کند و بخشی از صنعت سنگ‌آهن ایران به شمار می‌آید.
در یک نگاه:
| کگل در یک نگاه (1403/07/17) | ||
| اطلاعات کلی | نام شرکت | معدنی و صنعتی گل گهر |
| سال مالی | 1403/12/29 | |
| صنعت | سنگ آهن | |
| بازار | اول بورس( تابلوی اصلی) | |
| سرمایه ثبت شده (میلیون ریال) | 430,000,000 | |
| ارزش بازار شرکت (میلیارد تومان) | 132,569 | |
| میزان صادرات | 5% | |
| سهامداران اصلی (%) | شركت گروه.م.سرمايه گذاري اميد (37%) | |
| شركت سرمايه گذاري توسعه معادن وفلزات (23%) | ||
| شناوری سهم (%) | 20% | |
| محصولات و مواد اولیه | مهمترین محصولات (% از ارزش ریالی سبد فروش) | گندله (80%) |
| کنسانتره سنگ آهن (5%) | ||
| مهمترین مواد اولیه (% از ارزش ریالی مواد اولیه) | سنگ آهن (100%) | |
| شاخص های عملیاتی | EPS در سال 1402 (ریال) | 421 |
| DPS در سال 1402 (ریال) | 380 | |
| حاشیه سود ناخالص تاریخی | 1402: 28% | |
| 1401: 34% | ||
| 1400: 47% | ||
| 1399: 48% | ||
| P/S | P/S (ttm) | 1.9 |
| P/S (تحلیلی 1403) | 1.8 | |
| P/E | P/E (ttm) | 7.3 |
| P/E (تحلیلی 1403) | 7.7 | |
در یک نگاه:
| نکات مهم ... |
| تاریخچه گروه شامل شرکت معدنی و صنعتی گل گهر سهامی عام و شرکتهای فرعی آن است شرکت معدنی و صنعتی گل گهر سهامی عام در تاریخ ۱۳۷۰/۱۲/۱۵ به صورت شرکت سهامی خاص تاسیس شد و متعاقبا از تاریخ ۱۳۷۳/۰۱/۰۱ شروع به بهره برداری نموده است و در تاریخ ۱۳۸۳/۰۶/۰۸ در بورس اوراق بهادار تهران پذیرفته شده است محل فعالیت شرکت در شهرستان سیرجان کیلومتر ۵۰ جاده سیرجان به شیراز واقع شده است. |
| فعالیت اصلی شرکت طی سال مالی مورد گزارش استخراج سنگ آهن و تولید و فروش کنسانتره و گندله و شرکتهای فرعی آن عمدتاً در زمینه های سرمایه گذاری، تاسیس و احداث نیروگاه برق ایجاد کارخانجات آهن و فولاد حمل و نقل جاده ای و ریلی و اکتشاف، استخراج و بهره برداری از معادن است. |
| در خصوص فروشهای داخلی شرکت که به دو روش عرضه در بورس کالا و عرضه در خارج از بورس کالا میباشد نحوه تعیین نرخ عرضه در بورس کالا براساس عرضه و تقاضا میباشد نرخ عرضه در خارج از بورس براساس مصوبه هیات مدیره بر مبنای نرخ فروش یا عرضه هفتگی محصولات شرکت در بورس کالا در هفته تحویل محصول و شرایط فروش نیز توسط کمیته فروش شرکت تعیین می شود. قابل ذکر است فروشهای صادراتی محصولات از طریق انجام مزایده در روزنامه کثیرالانتشار و براساس نرخهای مندرج در مجله PLATTS و با رعایت آیین نامه معاملات شرکت و کشف بالاترین قیمت با تایید کمیته فروش و تصویب هیات مدیره شرکت بر اساس قرارداد منعقده انجام میشود. |
| عمده فروش شرکت به شرکت تجارت بین الملل اسپادانا به مبلغ ۲۱۶۵۵ میلیارد ریال شرکت فولاد کاوه جنوب کیش به مبلغ ۹۵,۵۳۸ میلیارد ریال شرکت صبا فولاد خلیج فارس به مبلغ 19،454 میلیارد ریال و شرکت فولاد خوزستان به مبلغ ۱۲,۲۳۷ میلیارد ریال میباشد. |
| بیش از 50 درصد سنگ آهن شرکت خریداری میشود. عمدتا از شرکت معدنی و صنعتی گهر ،زمین، شرکت توسعه فرآوری صنایع و معادن ماهان سیرجان و شرکت سرمایه گذاری و توسعه گل گهر خریداری شده است. |
| 900هزار تن کنسانتره از شرکت فولاد کاویان گهر سیرجان خریداری شده و در سرفصل سربار شناسایی شده است |
| عوارض گمرکی صادرات در سال گذشته از نیم درصد به 2 درصد افزایش یافته است |
| منطقه معدنی گل گهر با داشتن معادن غنی از سنگ آهن به عنوان یکی از مطرح ترین قطب های فعال معدنی و صنعتی در خاورمیانه است. این منطقه دارای قابلیت های بسیاری برای تبدیل شدن به یک منطقه بزرگ و رقابتی در سطح ایران و حتی جهان می باشد. سنگ آهن گل گهر در ۶ آنومالی مجزا با ذخیره زمین شناسی حدود ۱۲۰۰ میلیون تن و ذخیره قابل استخراج ۴۵۰ میلیون تن است. گل گهر از معدن شماره 1، گل گهر، میدکو و ماهان به طور مشترک از معدن شماره 2، گهرزمین از معدن شماره 3، میدکو از معدن شماره 4 ، ماهان از معدن شماره ۵ و گل گهر و میدکو به طور مشترک از معدن شماره ۶ بهره برداری می کنند. ذخایر موجود گل گهر از این مجموعه معادن حدود ۱۵۲میلیون تن، گهرزمین ۲۲۸ میلیون تن و ذخایر موجود میدکو از این مجموعه معادن ۱۳۲ میلیون تن می باشد. |
| گل گهر حدود ۳۰ درصد از سهام گهرزمین را در اختیار دارد و عمده سنگ معدن کلوخه خود را از این محل تامین می کند |
| ذخایر موجود گل گهر از این مجموعه معادن حدود ۱۵۲میلیون تن میباشد که با توجه به برداشت سالانه 10 میلیون تن گل گهر، ذخایر موجود پاسخگوی برداشت ده سال شرکت میباشد |
| گل گهر رتبه یک تولید کنسانتره و گندله کشور میباشد |
| معادن گل گهر در اسـتان كرمـان و در 50 كیلومتـری جنـوب غربـی شهرســتان ســیرجان واقــع شــده اســت |
| ایــران بــا در اختیــار داشــتن 3 میلیــارد و300 میلیـون تـن ذخایـر سـنگآهن خـام بـه عنـوان هشــتمین کشــور در فهرســت 10 کشــور برتــر دارای ذخایــر ایــن مــاده معدنــی در جهــان قــرار دارد. بیشــترین معــادن ســنگآهن کشــور در اســتانهای یــزد، کرمــان، مرکــزی و خراســان جــای گرفته انــد. |
| میانگین عیار سنگ آهن دنیا 45.8 و ایران 45.5 میباشد |
| برداشت سالانه سنگ آهن در ایران تقریبا 88 میلیون تن میباشد |
| تولید فولاد ایران در سال 2023 تقریبا 32 میلیون تن بوده است |
| شرکت در حال احداث نیروگاه چهل مگاواتی خورشیدی میباشد که برآورد شرکت از زمان بهره برداری شهریور 1403 میباشد |
مفروضات:
| مفروضات اصلی | ||
| عنوان | واحد | توضیحات |
| نرخ تورم | 35% | |
| نرخ دلار | 470,000 | |
| نرخ شمش فخوز | 222,404,000 | |
| نرخ گاز سوخت پتروشیمی | 0.145 | |
| نرخ دلاری شمش | 520 | |
صورت سود و زیان:
| اقلام سود و زیان | برآورد سال مالی منتهی به 1403/12/29 | درصد فروش | سال مالی منتهی به 1402/12/29 | درصد فروش | ||
| فروش خالص | 746,813,423 | 100% | 685,600,359 | 100% | ||
| بهای تمام شده فروش | (561,111,339) | -75% | (494,699,107) | -72% | ||
| سود (زیان) ناخالص | 185,702,084 | 25% | 190,901,252 | 28% | ||
| هزینه های اداری، عمومی و فروش | (53,175,846) | -7% | (40,414,505) | -6% | ||
| خالص سایر درامدها (هزینه ها) ی عملیاتی | 8,743,950 | 1% | 7,230,263 | 1% | ||
| سود (زیان) عملیاتی | 141,270,188 | 19% | 157,717,010 | 23% | ||
| هزینه های مالی | (22,885,092) | -3% | (27,962,509) | -4% | ||
| خالص سایر درآمدها و هزینه های غیرعملیاتی | 66,029,957 | 9% | 63,565,745 | 9% | ||
| سود (زیان) خالص قبل از کسر مالیات | 184,415,053 | 25% | 193,320,246 | 28% | ||
| مالیات | (11,842,092) | -2% | (12,413,933) | -2% | ||
| سود خالص | 172,572,961 | 23% | 180,906,313 | 26% | ||
| سود عملیاتی هر سهم | 329 | 367 | ||||
| سود خالص هر سهم | 401 | 421 | ||||
| سرمایه | 430,000,000 | 430,000,000 | ||||
| سود سهام تقسیمی | 0 | 380 | ||||
| درصد سود تقسیمی | 90% | |||||
| قیمت | 3083 | 3083 | ||||
| P/E | 7.7 | 7.3 |
تحلیل حساسیت:
| EPS | نرخ دلار | |||||||||||
| 401 | 450000 | 460000 | 470000 | 480000 | 490000 | 500000 | 510000 | 520000 | 530000 | 540000 | 550000 | |
| نرخ دلاری شمش | 400 | 96 | 115 | 134 | 152 | 171 | 190 | 209 | 228 | 247 | 266 | 285 |
| 420 | 139 | 158 | 178 | 198 | 218 | 238 | 258 | 277 | 297 | 317 | 337 | |
| 440 | 181 | 202 | 223 | 244 | 264 | 285 | 306 | 327 | 347 | 368 | 389 | |
| 460 | 224 | 246 | 268 | 289 | 311 | 333 | 354 | 376 | 398 | 419 | 441 | |
| 480 | 267 | 290 | 312 | 335 | 357 | 380 | 403 | 425 | 448 | 471 | 493 | |
| 500 | 310 | 333 | 357 | 380 | 404 | 428 | 451 | 475 | 498 | 522 | 545 | |
| 520 | 352 | 377 | 401 | 426 | 450 | 475 | 499 | 524 | 548 | 573 | 597 | |
| 540 | 395 | 420 | 446 | 471 | 497 | 522 | 548 | 573 | 599 | 624 | 649 | |
| 560 | 438 | 464 | 490 | 517 | 543 | 570 | 596 | 622 | 649 | 675 | 702 | |
| 580 | 480 | 508 | 535 | 562 | 590 | 617 | 644 | 672 | 699 | 726 | 754 | |
| 600 | 523 | 551 | 579 | 608 | 636 | 664 | 693 | 721 | 749 | 777 | 806 | |
برچسب ها:
شما می توانید اولین نفری باشید که نظر خود را با ما به اشتراک می گذارید.